依据偏关出土的《大明明威将军墓志铭》和现存万家古寨寨顶上明万历三十四年（1606）由万氏族人所立《重修翠峰寺碑记》内容考证，现存万家古寨是在明弘治辛酉年（1501）至正德庚午年（1510）间，由时任偏头守御千户所千户、大明明威将军万亿改建（据出土的砖瓦和正殿建筑推断始建年代有可能为汉代或元代），原名崇墉关。设关卡旨在防御黄河西岸敌人偷袭和安排从敌营逃跑出来的汉人或兵丁暂住，并派兵驻守，是明长城西路黄河边堡的组成部分。

　　万亿将军，名亿，字一卿，号翠峰，祖籍大同府大同县周名桥。他“力排山河气贯长虹”，一生为战，功勋卓著；为人则施善解急，享誉时人，传为美谈。据墓志铭记载：（明）正德丙子年（1516），万亿将军在“山庄坪之战”中，英勇无比，跃马前行，飞刀将敌酋指挥斩首，“不遗一矢遂获全胜”，将军声名由此大震。偏头关或山西镇辖区边防“获有宁日者十六七年”。“山庄坪之战”前，万亿将军在偏头千户所任千户期间，在万家寨一带“拓地河寨（万家寨）与虏比邻，春耕秋获易虏如犬豕。”当时在敌营中有许多汉人欲归顺明朝，经常从河西岸泅水渡河，有些被追杀，有些幸免上岸，万亿将军便分给他们地种，送他们衣服穿，给他们粮食吃。对于一些在敌营中居小官而泅渡过河的投诚者，暂在寨子里安排食住，并确保他们的人身安全，愿留者可做守寨官兵。万家寨有许多小屋遗址，就是当时万亿将军安排投诚者住宿的地方。

　　万亿将军对这些投诚者施授恩泽，消息传到黄河西岸敌营，“来者络绎凡百余人咸谓将军为父母”“十年善政历历在人耳目”。明正德庚午年（1510）万亿将军受人举荐，官升应州守备，但他对寨子里的人依旧关怀不断。后来人们把他修的这个寨子称为“万家寨”。

　　万亿将军死后，人们为了祭祀他，在万家寨修庙供奉，名曰翠峰寺，朝廷赐其“翠峰禅林”。明万历三十四年（1606），其子孙子民又重修“翠峰禅林”。

　　据记载，万家始祖万士能原来曾跟随元朝孙典脱列伯征战，明洪武三年（1370）归顺明朝为太原府左护卫承戍籍；高祖父万钟随明成祖北征有功为总旗君；曾祖父万宁为百户；祖父万瑛“以首功升付（副）千户”；父亲万祯“亦以有功升正千户”。他们从大同“而太原而镇西而保德而偏关五迁随为偏关世家将军”，世代守卫偏关，对偏关边塞城防作出了贡献，受后人敬仰。